每個人都想要在退休後，含飴弄孫、生活無憂，最好還有餘裕可以去追求年輕時，因家庭、工作而未竟的夢想。但要達成這樣的目標，並不是一件容易的事情，單純倚靠社會福利、退休金及存款就能維持退休生活的日子已經過去，自己的人生下半場必須自己顧。 

從「活、留、存」三大面向出發，我們將教您該如何利用理財工具與專業諮詢，規劃出最適合你的退休理財計畫。

你有記帳的習慣嗎？想到記帳，就算平常沒有在做，也會知道大概要將支出分為：食、衣、住、行等大類別；但是一講到退休金，多數人的想法卻是「要存到ＸＸ元才能退休。」難道退休後的支出，就沒有食衣住行的差別？若是只用「一桶金」的方式規劃退休財務，很可能會發生老後醫療支出超過預期，侵蝕了原本準備好的生活費；或是想要幫助兒女留學買房，自己只好過著拮据的苦日子。

一個良好的退休財務規劃，並需要兼顧「活、留、存」。退休後的支出，和你年輕時並沒有不同，必須根據「必要、需要、想要」的先後順序決定錢該怎麼處置。

優先準備退休後必要開支 生活品質不下降

「老翁疼子，給千萬房產卻換來心碎悲劇」「老母親告兒，欲討回田產。」這類新聞報導層出不窮，父母為了孩子一生付出，卻因沒做好財務規劃，到頭來銀子、房子、孩子都沒了。

這並非老一代人的想法，也是東方社會獨有。美國資產管理公司Personal Capital曾經做過一份富裕家庭的財務調查，訪問一千位在1980年到2000年出生的千禧世代年輕父母。其中有70%的人表示，準備孩子的教育基金，比準備自己的退休金更為重要；還有40%的人，甚至完全沒有在規劃自己的退休金。

子女求學、買房，都是下一代會經歷的人生階段，這些支出可以靠獎學金、貸款等方式解決；但退休後的生活可能超過20年，沒有固定收入，若退休金準備不足，自己生活難過之外也可能牽連子女。

所以，把火力集中在預備自己退休生活的「必要」花費，是最重要、而且要盡快開始的事。必要花費又可分為兩大類：退休生活日常支出，和醫療支出。

在日常支出方面，一定要為自己打造穩定的「每月現金流」。退休族沒有月薪，但可以這樣打造自己的「發薪組合」：

第一，是自己的儲蓄。「定存」雖然利率很低，但有其無可取代性，例如可以馬上提領使用、變現性高；穩定安全，不會發生像是買股票卻賠光的狀況。退休後的每月現金流，一部分可以來自定存「逐筆解約」，舉例來說，如果有一百萬，不要整筆一次定存，而是第一個十萬，定存三個月；第二個十萬，定存六個月；第三個十萬，定存九個月⋯⋯以此類推，這樣每三個月，都有一筆十萬元的定存到期，可以提領使用，也不會因為突然有需要，必須整筆解約，導致定存利息都被取消。

第二，是勞退新制和勞保年金。2005年開始實施的勞退新制，規定雇主每個月必須提領不低於勞工薪資6%的退休金，存入勞工個人退休專戶；勞工也可以選擇每個月自個人薪水中提撥最高6%金額存入相同專戶。勞工年滿60歲後，就能開始每月領取這個專戶中的退休金，用罄為止。再加上勞保年金，對自受薪階級退休的人來說，就是一個穩定的每月進帳。

第三，是收益型的投資組合以及商業型年金保險。收益型的投資組合可以帶來較高的報酬，避免自己的購買力被通膨吃掉；商業型年金保險則有強迫儲蓄，分批領取的功能，也是退休財務很重要的工具之一。

第四是「以房養老」，沒有固定收入的長者，抵押自己名下的房子向銀行借錢，每個月可以領取一筆固定金額，以借款長者過世那一天為到期日，屆時償還銀行本金和利息，尤其適合存款現金不多卻有房產的高齡族群，且台灣房屋自有率高，土地價值也高，對銀行來說承辦的風險較低；加上台灣人不喜歡安養院，以房養老可以繼續住在自己的家。目前台灣共有包括中國信託在內的八家銀行開辦。

其實「以房養老」就是一種抵押貸款，只是借款人不需要有固定收入，條件較寬鬆。至於該向哪一家銀行申辦，也與申請其他貸款的考量點差不多，根據自家的房產價值，詢問比較不同銀行核貸的金額、利率和授信條件，最後選擇最適合的即可。

許多人擔心「以房養老」就是把房子賣給銀行，到長輩往生那天，房子就是銀行的了！這一點需要特別說明，以房養老是把房子「抵押」給銀行，到期之後，只要房產所有人或繼承人願意還清貸款，房子還是所有人或繼承人的。就算還不起，銀行將房子拍賣後的所得，扣除貸款，若還有剩，這筆錢也是屬於所有人或繼承人。

不可輕忽醫療風險 預估長期照顧需求

除了日常支出，「活」的部分還有醫療支出，這部分除了用儲蓄支應，「保險」絕對是不可或缺的一塊拼圖，中老年後，以下保險特別需要補足。首先是因為意外或生病造成的殘廢，例如跌倒骨折、中風等，殘廢險或殘扶險都相當重要。再來是重大疾病險，傳統癌症險只理賠放療或化療，以及住院費用，昂貴的標靶藥物不賠，加上現在癌症治療也多傾向門診，住院機率大減，所以規劃只要證明重大傷病就能理賠一次金的重大疾病險，會比傳統癌症險更有效益。第三是實支實付的醫療險，這部分多半是「附約」，可以利用原有的壽險進行加保。

最後是長照險。長照險的優點是，被保險人經過專科醫師依照巴氏量表判斷失能，以及認知功能障礙（失智），就可以領到保險理賠金，且給付只問「狀態」，不問「原因」，像是意外險就不理賠因疾病造成的傷害。另一個優點，是長照險沒有「工作能力」的限制，殘扶險雖然號稱「類長照險」，但要拿到理賠，還得保險公司判定被保險人有沒有失去「工作能力」，這一是理賠爭議的大宗，但長照險不問工作能力，能減少理賠的紛爭。需要定期提供長照狀態的診斷證明書，才能持續拿到理賠；以及保費昂貴，是長照險的缺點。有一個方法，是以「發生同一狀況，同一期間內能獲得理賠金額的保費」來做比較，例如，腦中風後。每個月能獲得一萬元保額，哪一張保單的保費較能負擔？細算之後，再決定投保金額和險種。

不讓遺產縮水 傳承財富的學問不可少

「活」的好，再往上進行到「留」的階段，也就是財富的傳承，關懷兒女、照顧家庭。「留」的重點在稅務規劃，減少資產在轉移過程損耗的程度。

財富傳承，最常見的方法有生前贈與、死後繼承，以及財產信託。生前贈與會被課「贈與稅」，中國信託建議善用「分年贈與」原則，目前每人每年有220萬元的贈與稅免稅額，也就是如果一年之內贈與給下一代的資產，總額不超過上述金額，將不會被課稅。這一點不論是贈與現金或不動產（土地、房屋）皆適用。

勤業眾信稅務專業會計師莊敏瑜提醒，贈與下一代的如果是不動產，贈與時的價值是以公告現值來計算，但若下一代拿到不動產後又賣出，則會被課所得稅，屆時將是以出售的價格來課稅。

舉例來說，父親將一棟公告現值一千萬元的房子贈與給小孩，扣除220萬免稅額，將被課78萬的贈與稅。但小孩接著以三千萬元出售這棟房產，由於房地合一稅，若是在持有一年內就出售，要被課高達45%的所得稅，也就是1350萬，這個數字比當初父親贈與孩子的不動產公告現值還高！所以贈與前，不是僅考慮贈與而已，還務必與孩子詳細討論這筆不動產的後續處置方法。

第二種方法是死後繼承。中國人避諱談「死」，但在生前做好死後的財產分配，某種程度可避免下一代爭產纏訟。要注意的是，即使立好遺囑，財產分配也不能侵害繼承人的「特留分」和「應繼分」，否則繼承人仍可宣告遺囑無效。

有目標更能圓夢 自己的老年自己顧

退休生活的最後一桶金，就是「存」。中國信託將這個階段定義為「想要」，就是退休後想要圓夢所需的花費，不論是旅遊、做社交甚至捐款做公益，都屬於這個範圍，這部分同樣可以透過儲蓄，以及投資金融商品來達成。

王品集團創辦人戴勝益曾經表示，運動讓他長達27年沒有感冒生病。還沒退休前，他常常從台北仁愛路辦公室，到台北市區的飯店開會。別的大老闆有司機載，就算自己開車，也是開到飯店門口讓人「代客泊車」，戴勝益也是自備交通工具，只不過是騎一台「Ubike」到飯店門口，請門房幫忙看車。但健康如戴董，都已經將「老年臥床」的金額預備好了，他曾說自己萬一需要24小時看護，將會採用「三班制」，不讓看護者過勞，也給自己一個良好的長照品質。此外，他堅持不與子女同住，保有兩代空間反而感情更融洽，且不動產不過戶，不怕老年無助。

「養兒防老」的觀念已經過時，若能有計畫地做好活、留、存三桶金，有餘裕的樂退生活不是夢。除了無私的愛，顧好自己的身體和財務健康，其實就是上一代能留給下一代，最珍貴的資產了。

https://goo.gl/1vEA2h" target="_blank" rel="nofollow noopener">遠見雜誌</a>" data-reactid="51">本文轉載自遠見雜誌